OPINION. « Banques centrales : l’avertissement paraguayen » (Michel Santi)

Depuis trente ans, il est de bon ton que les banques centrales soient indépendantes des gouvernements. On leur demande plus rarement de l’être des banques. Le Paraguay vient de démontrer – en quatre jours – ce que coûtent les deux dépendances réunies.

Il y a peu, le principal stade du pays portait le nom d’une banque : Ueno. Cet établissement parrainait la sélection de football et revendiquait 2,9 millions de clients, soit six adultes sur dix dans le pays.

Mardi 3 novembre, la banque centrale saisit Ueno, dont l’application, les cartes bancaires et les virements sont simultanément mis hors service. Le jour même, le gouverneur de la banque centrale, Carlos Carvallo, démissionne, avant que le président du pays, Santiago Peña, ne présente à son tour sa démission jeudi – que le Congrès a refusée. Démissionnaire, comme tout ancien président, il serait devenu sénateur à vie, si ce n’est qu’il s’est retrouvé mis en accusation dans l’heure par les députés.

Vendredi, en son absence, le Sénat l’a destitué à l’unanimité. Le soir même, le parquet, qui soupçonne les deux hommes notamment d’abus de confiance, ordonnait leur détention. L’ancien gouverneur s’est rendu à la police ; l’ancien président a fini la nuit au régiment de l’Escorte présidentielle, sa sécurité n’étant plus garantie chez lui face aux manifestants.

Quatre jours ont suffi pour passer du palais à la caserne.

La faillite n’a pourtant rien de mystérieux, car Ueno prêtait aux sociétés de ses propriétaires, bien au-delà des plafonds légaux et sans garanties suffisantes. Une fois les comptes redressés, le ratio de solvabilité est tombé à 5,56 %, pour un minimum réglementaire de 12 %. Le mystère est ailleurs : comment Ueno a-t-elle pu prêter à une telle échelle un an durant ?

Carlos Carvallo a présidé jusqu’en août 2023 la société financière dont Ueno est issue, avant de prendre la tête de la banque centrale, nommé par M. Peña – lui-même actionnaire de la holding d’Ueno jusqu’au printemps 2025. Si la banque centrale assure que son président s’abstenait dans les dossiers de son ancien employeur, les prêts, eux, se sont poursuivis.

L’argent public a fini par suivre : Ueno détenait plus de 800 millions de dollars de fonds publics, soit l’équivalent d’environ un huitième des recettes fiscales annuelles du pays. Plus de 350 millions émanaient de la caisse de retraite et de santé, dont les règles de placement avaient été assouplies deux fois, en 2023 puis en 2024. Selon la plainte instruite par le parquet, les dépôts de cette caisse auprès d’Ueno furent multipliés par plus de vingt-cinq. En octobre 2024, M. Peña défendait ces placements – alors qu’il était encore actionnaire de la banque.